Gewinnmitnahmen und Konflikte im Nahen Osten drücken Kryptowährungen nach einer optimistischen Woche nach unten

Der Kryptowährungsmarkt zog sich am Montag während der asiatischen und europäischen Handelszeiten zurück, wobei Bitcoin $BTC$63.034,98 von über 64.300 $ beim Wochenschluss um Mitternacht UTC auf 63.100 $ fiel.

Das ist ein Rückgang von etwa 1 %. Stärkere Verluste trafen den Altcoin-Markt. Lighter (LIT) führte die Abwärtswelle an und fiel um 8 % bei seinem ersten größeren Ausverkauf, nachdem es in den letzten zwei Monaten um mehr als 200 % gestiegen war.

Der Ausstieg aus riskanteren Vermögenswerten war auch an den Aktienmärkten spürbar. Der südkoreanische Kospi-Index verlor 9,2 %, da SK Hynix, der Speicherchip-Hersteller, der am Freitag in den USA an die Börse ging, um 15 % einbrach. Der japanische Nikkei und der chinesische SSE-Index fielen beide um mehr als 2 %.

Die Rückgänge spiegelten neu entfachte Spannungen im Nahen Osten wider, da der Iran und die USA um die Kontrolle der Straße von Hormus kämpften, wobei beide Nationen Luftangriffe gegeneinander flogen.

Auch die US-Aktien werden voraussichtlich niedriger eröffnen, wobei die Futures des Nasdaq-100-Index und des S&P 500 seit Mitternacht um jeweils 0,9 % bzw. 0,25 % gefallen sind.

Es ist erwähnenswert, dass Bitcoin und der breitere Kryptomarkt zum Wochenende hin eine Phase bullisher Kursentwicklungen verzeichneten, sich somit von unmittelbaren Gefahren abwandten, und der Ausverkauf am Montag könnte ebenfalls auf Gewinnmitnahmen zurückzuführen sein.

Derivatepositionierung

• Die Positionierung von Bitcoin-Derivaten blieb diese Woche stabil. Das Open Interest (OI) blieb mit 17 Milliarden US-Dollar konstant, während die annualisierte Dreimonats-Basis bei 3,8 % verharrte.
• Die Finanzierungssätze blieben an mehreren Handelsplätzen weitgehend unverändert bis leicht positiv, mit Bybit als bemerkenswerter Ausnahme bei etwa -13 % annualisiert auf $BTC-Perpetuals. Ein stabiler Open Interest zusammen mit einer festen Basis und konstruktiver Finanzierung deutet darauf hin, dass der Markt seine Positionierung hält, ohne dass in beide Richtungen nennenswerte neue Hebelwirkung hinzugefügt wird
• Die Optionspositionierung hat sich in bullische Richtung geneigt. Das 24-Stunden-Put/Call-Verhältnis liegt bei 64/36 zugunsten der Calls, und obwohl der Ein-Wochen-Delta-Skew mit 16 % weiterhin erhöht ist, hat er sich von 26 % vor einer Woche verringert, was darauf hindeutet, dass die Nachfrage nach Calls eher nachlässt als steigt.
• Die Geldkurs-Terminstruktur bleibt im Contango, wobei das vordere Ende bei etwa 34 %–35 % liegt und das lange Ende bis Mitte 2027 bei rund 43 %, was darauf hindeutet, dass Händler ein ruhiges längerfristiges Volatilitätsumfeld erwarten
• Daten von Coinglass zeigen Liquidationen im Wert von 253 Millionen USD innerhalb von 24 Stunden, mit einer Aufteilung von 76 zu 24 zwischen Long- und Short-Positionen. $BTC (70 Millionen USD) und ETH (60 Millionen USD) führten bei den nominalen Liquidationen.
• Die Binance-Liquidations-Heatmap weist $62.000 als ein zentrales Liquidationsniveau aus, das im Falle eines Kursrückgangs genau beobachtet werden sollte.