Krypto-Markt rutscht ab, während Aktien steigen. Pump-Anstieg durch Social-Media-Diskussionen

Der Kryptomarkt tendiert nach unten, wobei Bitcoin $BTC$64.362,92 seit Mitternacht UTC 1 % verliert, während Ether ($ETH) sich etwas besser behauptet und 0,65 % einbüßt, obwohl einige andere risikobehaftete Anlagen wie US-Aktienindex-Futures zulegen.

Die Futures auf die Nasdaq 100- und S&P 500-Indizes verzeichneten Zuwächse von 0,35 % bzw. 0,20 % und vergrößerten damit die Divergenz zwischen Kryptowährungen und Aktien, die einen Großteil dieses Jahres geprägt hat.

Gold ist kaum verändert und hält sich über 4.000 $, während sich auch der Dollar-Index (DXY) kaum bewegte, sodass der Kryptomarkt keine klare makroökonomische Erzählung zur Orientierung hat.

Der Fear-and-Greed-Index von CoinMarketCap liegt bei 34, tief im Bereich der „Angst“, während der durchschnittliche Relative-Stärke-Index (RSI) über Krypto-Paare hinweg auf 44,07 gefallen ist und sich somit wieder den überverkauften Bedingungen nähert, die die Erholungsrallye im Juli ermöglichten.

Derivatepositionierung

• Wechsel über Überzeugung: Krypto-Futures zeichnen sich durch Umschichtungen statt durch die Eröffnung neuer Positionen aus. Während das Handelsvolumen in den vergangenen 24 Stunden um 81 % auf 127 Milliarden US-Dollar anstieg, blieb das Open Interest (OI) mit etwa 111 Milliarden US-Dollar unverändert.
• Nachfrage nach Hebelwirkung stagniert: Das Wachstum des Open Interest (OI) bei Bitcoin $BTC$64.362,92 Futures stagnierte nahe 750.000 $BTC und konnte trotz einer jüngsten Preisbewegung über 64.000 USD keine Dynamik gewinnen. Diese Stagnation weist darauf hin, dass die Nachfrage nach Hebelwirkung gering bleibt und ist ein klares Zeichen dafür, dass Anleger nicht bereit sind, ihr Risiko zu erhöhen. Ein ähnliches vorsichtiges Muster zeigt sich auch bei den Futures von Ether ($ETH) und XRP.
• Solana Kapitalabfluss: Solana ($SOL) verzeichnet einen deutlichen Rückgang, wobei das offene Interesse (Open Interest, OI) bei Futures auf 62 Millionen Token gefallen ist – der niedrigste Stand seit Anfang Mai. Dies stellt einen erheblichen Rückgang gegenüber dem Höchststand vom 24. Juni mit über 76 Millionen dar und signalisiert eine beträchtliche Auflösung von Positionen sowie Kapitalabflüsse aus dem $SOL-Markt.
• Bitcoin-Ausreißer: $BCH$212,57 sticht heute als Ausnahme hervor. Das Open Interest bei $BCH-Futures ist um 20 % auf 1,73 Millionen Tokens gestiegen und erreicht damit den Rekordwert vom 21. Juni. Dieser Aufbau erhöht die Wahrscheinlichkeit für eine volatile Kursentwicklung in der nahen Zukunft, zumal der Token in den letzten 24 Stunden um 3 % auf 213 $ gefallen ist.
• Bärisches Marktdelta: Allgemein scheinen Bären die Kursentwicklung bei den meisten Top-Token zu bestimmen. Dies spiegelt sich in negativen kumulativen 24-Stunden-Volumen-Delta (CVD)-Werten bei den meisten großen Kryptowährungen wider, darunter Bitcoin und Ether. Hervorzuheben ist, dass der datenschutzorientierte $ZEC den negativsten CVD am Markt aufweist.
• Alarm für Volatilitätsangst-Indikator: Händler sollten wachsam bleiben hinsichtlich möglicher Marktunruhen. Der 30-Tage-Implied-Volatility-Index (BVIV) von Bitcoin nähert sich der 36%-Marke. Dieses Niveau hat sich in den letzten Jahren als Boden erwiesen; frühere Fälle, in denen der Index diese Schwelle erreicht hat, gingen häufig größeren Volatilitätsanstiegen und starken Kursrückgängen von Bitcoin voraus.
• Optionsstimmungs-Divergenz: An der Deribit-Optionsbörse sorgt anhaltende Vorsicht vor Kursverlusten dafür, dass $BTC- und $ETH-Puts höher bewertet werden als Calls. Die 24-Stunden-Handelsvolumina zeigen jedoch eine taktische Neigung zur Oberseite: Der $70.000-Bitcoin-Call hat sich als der meistgehandelte Vertrag herauskristallisiert, während der $2.450-Call die Rangliste bei Ether anführt.

Token-Gespräch

• Zcash ($ZEC) drehte am Montag nach seinem jüngsten Anstieg den Kurs um und fiel um 3,68 % auf 527 $. Der Rücksetzer folgt auf eine Phase der Überperformance und könnte eine Gewinnmitnahme widerspiegeln.
• KI-Token gehören zu den größeren Verlierern, wobei FET um 2,94 % und TAO um 2,58 % nachgeben und damit einen Teil der Gewinne der letzten Woche wieder abgeben, da der Sektor Schwierigkeiten hat, das Momentum aufrechtzuerhalten.
• PUMP$0.001925 ist der herausragende Gewinner der letzten 24 Stunden und verzeichnete einen Anstieg von 20 % nach einer Welle von Aufmerksamkeit in den sozialen Medien, angeführt vom Krypto-Influencer Ansem, der eine bullische Analyse veröffentlichte, in der er andeutete, dass das Unternehmen in einem Bärenmarkt monatlich 30 bis 40 Millionen US-Dollar erwirtschaftet.
• Jupiter (JUP) legte ebenfalls zu und stieg um 1,02 % auf 0,197 $, begleitet von einem Anstieg des Handelsvolumens, was die allmähliche Erholung des Tokens nach wochenlangen starken Verlusten fortsetzt.
• Lighter (LIT) fiel um weitere 1,83 % und setzte damit den Rückzug von seinen Rekordhochs fort, da Gewinnmitnahmen weiterhin auf einem Token lasten, der zwischen Mai und Anfang Juli um mehr als 200 % gestiegen war.
• Der Altcoin-Saison-Indikator von CoinMarketCap steht bei 55/100, dem höchsten Wert seit Monaten, obwohl der Fear-and-Greed-Score von 34 darauf hinweist, dass der Markt trotz einzelner Stärkephasen bei Altcoins weiterhin vorsichtig bleibt.