coinedition.com
- $ETH сжимается выше 1 885 долларов на фоне ужесточения волатильности на фьючерсных рынках
- Открытый интерес сбрасывается до $23B, снижая системный риск кредитного плеча
- Спотовые потоки стабилизируются, в то время как макроинвесторы ребалансируют экспозиции
Ethereum торгуется внутри сужающегося диапазона, поскольку деривативы сбрасываются на основе кредитного плеча, а спотовые потоки стабилизируются у ключевой поддержки. На четырёхчасовом графике $ETH держится выше 1 885 долларов после резкого отката от макро-вершины $3 400.
Цена вернулась через уровни 0,618 и 0,5 Фибоначчи, прежде чем консолидироваться у нижнего кластера. В результате трейдеры теперь ждут решающего движения, поскольку волатильность сжимается, а позиционирование снижается на фьючерсных рынках.
Техническое сжатие сигналов структуры
$ETH восстановился после минимального колебания в $1,746, который совпадает с уровнем Фибоначчи 0.0. С тех пор цена колеблется в диапазоне от $1,885 до $1,960.
Однако коррекция 0,236 на уровне $2,137 ограничивает попытки роста. 20-периодные полосы Боллинджера ужесточились, что отражает снижение волатильности. Цена находится близко к среднему диапазону, демонстрируя нейтральный краткосрочный импульс.
Кроме того, денежный поток Чайкина составляет около 0,02, что указывает на умеренные притоки капитала. Покупатели пока не показали агрессивного накопления.
Непосредственное сопротивление находится в диапазоне от $1,956 до $2,017. Устойчивый рост выше этой зоны может открыть пространство к $2,137. Если быки преодолеют этот уровень, следующей целью восстановления станет $2,380.
Связано: Прогноз цены XRP: Bulls Eye возвращает $1.47 после исторического скачка убытков
С другой стороны, база диапазона остаётся $1,885. Прорыв ниже этого минимума увеличивает вероятность повторного теста до $1,746. Потеря этого колебательного минимума выявит более широкую макроэкономическую слабость.
Сброс открытых интересов снижает избыточный риск
Открытый интерес Ethereum рассказывает отдельную историю о условиях кредитного плеча. Ранее в цикле позиционирование оставалось ниже 15 миллиардов долларов. По мере усиления ценового импульса открытый интерес вырос до 35 миллиардов долларов. Примечательно, что поздний рост вывел экспозицию выше $60 миллиардов, что отражает активную спекулятивную активность.
Однако волатильность быстро обратила вспять накопление. Открытый интерес резко снизился из-за ускорения ликвидаций и закрытия позиций. Последние показатели около 23–25 миллиардов долларов свидетельствуют о нормализации кредитного плеча. Таким образом, рынки деривативов теперь демонстрируют сниженный системный риск по сравнению с пиком волнения.
Точечные потоки стабилизируются по мере диверсификации Хейса
Данные о точечном потоке показывают распределение за месяцы с середины июля по октябрь. Несколько сессий зафиксировали отток, превышающий 500 миллионов долларов во время резких откатов. Кроме того, начало октября стало одним из самых глубоких событий чистого оттока.
С конца ноября потоки начали стабилизироваться. Февраль характеризуется смешанной активностью: умеренные притоки и один крупный скачок свыше 600 миллионов долларов. Последний показатель чистого потока около $279,000 свидетельствует о сбалансированном позиционировании.
Связано: Прогноз цены PIPPIN: Быки защищают $0.64, пока открытый интерес восстанавливается
Тем временем соучредитель BitMEX Артур Хейс раскрыл диверсифицированный портфель, охватывающий золото, уран, нефтяные крупные компании, оборонные акции и ключевые криптовалюты, такие как Bitcoin и Ethereum.
Кроме того, он имеет доступ к Zcash и DeFi-токена HYPE. Аналитики рассматривают это распределение как основанное на товарных циклах и геополитических темах. В результате $ETH торгуется в рамках корректирующей фазы, в то время как макроинвесторы балансируют цифровые активы с воздействием материальных ресурсов.
Технический обзор цены Ethereum ($ETH)
Ключевые уровни остаются чётко определёнными, поскольку Ethereum консолидируется под макросопротивлением. На 4-часовом графике $ETH торгуется внутри корректирующего диапазона после отклонения от вершины $3,400. Цена сейчас колеблется от $1,885 до $1,960, демонстрируя краткосрочное сжатие.
Уровни роста: $1,956–$2,017 служат немедленными препятствиями вблизи кластера средних и верхних полос Боллинджера. Устойчивый толчок выше этого диапазона может открыть путь к $2,137 — коррекции Фибоначчи 0,236. Если быки вернут себе $2,137, импульс может расшириться к $2,380, совпав с зоной фибрилляции 0,382.
Уровни снижения: $1,885 отмечает текущий минимум диапазона и краткосрочную зону спроса. Ниже этого $1,746 является основным падением и структурной поддержкой. Прорыв ниже 1 746 долларов подтвердит более широкую макроэкономическую слабость и откроет более низкие цели коррекции.
Потолок сопротивления: $2,137 остаётся ключевым уровнем для перехода для продолжения среднесрочного бычьего роста. Восстановление этого уровня означало бы силу восстановления и возобновлённое участие в росте.
Техническая структура свидетельствует о том, что Ethereum сжимается после фазы снижения кредитного плеча. Открытые интересы сбросились примерно на 23–25 миллиардов долларов, что снизило избыточный риск. Тем временем потоки спотов демонстрируют стабилизацию после месяцев распределения.
Вырастет ли Ethereum?
Следующий шаг Ethereum зависит от того, смогут ли покупатели защитить $1,885 достаточно долго, чтобы бросить вызов кластеру $1,956–$2,017. Более сильные притоки и рост открытого интереса поддержат восстановление к $2,137 и, возможно, $2,380.
Однако отсутствие удержания $1,885 увеличивает вероятность повторного теста на $1,746. Пока что $ETH остаётся в решающем диапазоне, где сжатие часто предшествует росту волатильности.
Связано: Прогноз цены Solana: может ли SOL удержать $67.38 при падении открытого интереса на 2.05%?