Новый отчет QCP Capital: как заработать на биткоине в условиях неопределенности

Трейдинговая фирма QCP Capital выпустила новый отчет, анализирующий текущую ситуацию на криптовалютном рынке и предлагающий торговую стратегию в условиях геополитической неопределенности.

Начало четвертого квартала ознаменовалось волатильностью рисковых активов из-за эскалации конфликта между Израилем и Ираном. Учитывая масштаб атаки Ирана и то, что она произошла в годовщину начала войны в секторе Газа, рынок ожидает более жесткого ответа со стороны Израиля, возможно, с ударами по ключевой инфраструктуре Ирана, включая ядерные и нефтяные объекты.

Несмотря на геополитическую напряженность, экономические показатели США остаются сильными. Количество новых рабочих мест вне сельского хозяйства в сентябре составило 254 000, что значительно превысило ожидания в 150 000. Уровень безработицы снизился до 4,1% при прогнозе 4,2%. Эти данные отражают устойчивость рынка труда, несмотря на слабые показатели предыдущего месяца.

Сочетание сильного рынка труда и возможности дополнительного снижения процентных ставок позже в этом году поддержало рисковые активы. Биткоин поднялся выше отметки $62 000.

1-дневный график $BTC/USD. Источник: Bitstamp/TradingView

Активность на рынке опционов и ожидания «Uptober»

Аналитики QCP Capital отмечают рост активности на рынке опционов с началом четвертого квартала. Наблюдается увеличение спроса на декабрьские колл-опционы, что указывает на оптимистичный настрой рынка по отношению к концу года.

Несмотря на то, что биткоин снизился примерно на 5% с максимумов прошлой недели, в QCP Capital полагают, что недавние позитивные макроэкономические данные поддерживают их прогноз о долгожданном тренде «Uptober» (игра слов: up — вверх и October — октябрь).

Торговая стратегия QCP Capital

Учитывая, что геополитические риски остаются главной проблемой вплоть до выборов в США, аналитики QCP Capital предлагают стратегию, направленную на фиксацию доходности на текущих уровнях спот-цен. Это позволит переждать период неопределенности и подготовиться к возможному ралли в конце года.

Предлагаемая стратегия называется $BTC CFCC (Call Fixing Callable Convertible). Вот как она работает:

1. Инвестор получает еженедельные купоны с годовой ставкой 37%, пока цена биткоина находится выше $58 500.
2. Срок погашения: 27 декабря 2024 года.
3. Страйк-цена: $55 000.
4. Если при погашении цена биткоина окажется ниже $50 000, вложенные доллары США будут конвертированы в биткоины по курсу $55 000.

Эта стратегия позволяет инвесторам получать стабильный доход в виде купонов, пока цена биткоина остается выше определенного уровня. При этом она обеспечивает частичную защиту от падения цены, конвертируя инвестиции в биткоины по фиксированному курсу в случае значительного снижения.

Важно отметить, что данная стратегия связана с определенными рисками. Инвесторы должны тщательно оценить свою готовность к возможным потерям в случае резкого падения цены биткоина ниже уровня защиты.

В заключение стоит отметить, что, несмотря на текущую турбулентность, QCP Capital сохраняет оптимистичный взгляд на перспективы криптовалютного рынка до конца года. Сочетание сильных экономических данных и ожидания смягчения монетарной политики создает потенциал для роста. Однако геополитические риски остаются ключевым фактором, который может внести коррективы в рыночные тренды.