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Vermögende Bitcoin $BTC$84.459,46-Inhaber behandeln ihre Kryptowährung zunehmend als Vermögenswert, gegen den sie Kredite aufnehmen und Einkommen generieren können. Dies markiert laut Xapo Bank CEO Seamus Rocca einen Wandel von Spekulation hin zum Privatkundengeschäft.
Bei der in Gibraltar ansässigen Bank suchen Kunden nach Bargeld, ohne ihre Bitcoin zu verkaufen, indem sie einen Teil ihrer Bestände in einkommensgenerierende Anlagen investieren oder durch Zinsen auf Dollar-Ersparnisse mehr $BTC ansammeln, sagte er.
„Kunden suchen nach Rendite und Alpha“, sagte Rocca in einem Interview mit CoinDesk und verwies dabei auf die Nachfrage von Fonds und Family Offices nach Akkumulations- und Einkommensprodukten.
Das Verhalten spiegelt die zunehmende Reife von Bitcoin wider, sagte er. Vor fünf oder sechs Jahren wurde die Kryptowährung hauptsächlich als Handels- und Spekulationswert betrachtet. Heute wünschen sich mehr Inhaber Finanzdienstleistungen, die auf ihrem bestehenden Vermögen aufbauen.
Xapo entstand aus einem Bitcoin-Verwahrungsgeschäft, das für seine Bunkeraufbewahrung in der Schweiz bekannt ist. Zu den Kunden zählen frühe Anwender, die mehrere Halvings (die periodischen Reduzierungen der neu ausgegebenen Bitcoins) sowie die damit verbundenen Auf- und Abschwünge miterlebt haben.
Die Bank erhebt eine jährliche Mitgliedsgebühr von 1.000 US-Dollar und kombiniert dabei Dollar-Banking mit dem Zugang zu Bitcoin-Verwahrung, Investitionen und Kreditaufnahmen.
Zwei Lager von Bitcoin-Vermögen
Erfahrung hat diese Kunden in unterschiedliche Richtungen geführt.
Einige der frühesten Anwender zeigten sich bereitwilliger, Gewinne mitzunehmen, als Bitcoin Rekordpreise erreichte, nachdem sie gesehen hatten, wie Gewinne in vorherigen Abschwüngen verloren gingen, sagte Rocca. Andere, darunter Anleger, die etwa 2018 und 2019 eingestiegen sind, bleiben entschlossen zu halten und ziehen es vor, gegen ihre Coins zu leihen, wenn sie Liquidität benötigen.
Für Gewinnmitnehmer bedeutet Verkaufen nicht unbedingt, Bitcoin aufzugeben. Einige legen die Erlöse auf Dollar-Sparkonten an und erhalten Zinsen in $BTC, wodurch sie ihre Kryptowährungsbestände schrittweise wieder aufbauen und gleichzeitig Bargeld behalten.
Rocca erklärte, dass etwa 45 % der Xapo-Kunden diese Funktion nutzen.
Xapo bewirbt derzeit einen variablen Basiszinssatz von 4,1 % auf Dollar-Ersparnisse, ausgezahlt in Bitcoin, zusammen mit einem vorübergehenden Einführungssatz von 4,6 % für berechtigte neue Mitglieder. Es handelt sich um einen separaten Bitcoin-Kreditfonds, der durch Kreditvergabe jährliche Renditen von bis zu 4 % anstrebt und dabei Anlegern Kredit- und Gegenparteirisiken aussetzt.
Der gemeinsame Nenner ist die Forderung, bestehendes Vermögen produktiv zu machen.
„Das Thema dieses Zyklus ist Rendite, Akkumulation, Einkommensgenerierung“, sagte Rocca.
Durch Kredite können Kunden ihre Beteiligung an zukünftigen Bitcoin-Gewinnen behalten, obwohl sie gleichzeitig weiterhin den Kursrückgängen ausgesetzt sind, während sie Schulden aufnehmen.
Banken erkennen Nachfrage, handeln jedoch zögerlich
Traditionelle Banken erkennen zunehmend an, dass Kunden Bitcoin-Exposure wünschen, sagte Rocca. Ihr Interesse an Verwahrungs- und Anlageprodukten stellt eine wesentliche Veränderung gegenüber dem Skeptizismus dar, dem er begegnete, als er 2016 begann, im Kryptobereich zu arbeiten.
