Почему банки всё ещё нерешительны, когда речь идёт о работе с криптовалютой?
Каждый день моя девятилетняя дочь возвращается домой из школы и может легко потратить целый час на рассказ об испытаниях и невзгодах в четвёртом классе школы. Слушая её, можно подумать, что мир сошёл с ума. Равным образом, глядя на популярные таблоиды или кабельные телеканалы, обычный зритель может подумать, что мир сошёл с ума из-за биткоина. Рост биткоина с 1000 до 19 000 долларов менее чем за год, без сомнения, внёс свой вклад в эту бурю безумия в СМИ.
Я не собираюсь занижать ни школьные переживания моей четвероклассницы, ни сумасшествие таблоидов, но на происходящее нужно посмотреть в перспективе.
Сегодня рынок криптовалют, включая биткоин и альтернативы (Ethereum, Ripple, Litecoin), составляет примерно 300 миллиардов долларов. Это звучит как большая цифра, но на самом деле вовсе нет. На банковских счетах Apple лежит примерно 270 миллиардов долларов, а сама компания стоит 900 миллиардов. Рынок физического золота равен примерно 8 триллионам долларов, мировой рынок акций – 100 триллионов, а мировой рынок бондов – 215 триллионов. И ничего из этого не сравнится с валютным рынком, торги которого составляют 5 триллионов долларов всего за один день!
Рынок криптовалют по всем параметрам – всего лишь маленькая лимонадная стойка. Таким образом, когда Джейми Даймон, глава JPMorgan Chase, вероятно, самый влиятельный банкир мира, слышит вопрос о том, собирается ли он открыть лимонадную стойку, с его позиции это покажется немного глупым.
Тиджан Тиам, глава Credit Suisse, называет рынок биткоина пузырём. Трёхсотмиллиардный пузырь – ничто по сравнению с приблизительно пятитриллионными потерями от краха доткомов или 15 триллионами долларов, упущенных в ходе финансового кризиса.
Фактически банки мира заплатили за финансовый кризис 2008 года как раз примерно 320 миллиардов долларов, так что этот пузырь, скорее, выглядит лёгким щелчком по носу банкиров.
Хотя рынок криптовалют по-прежнему довольно мал и в глазах некоторых – пузырь, у крупных банков имеется ещё одна причина держаться от него подальше или надеяться, что он уйдёт сам. Криптовалюта и возможности её блокчейна гораздо влиятельнее, чем любая лимонадная стойка.
Теоретически криптовалюты могли бы полностью заменить банки. Там, где банки подвержены централизации, криптовалюты, основанные на блокчейн-технологиях, не подвержены ей и таким образом устраняют посредников (в данном случае – банки).
Практически банки никуда не денутся. Но блокчейн почти наверняка однажды уменьшит выручку во всех отраслях потребительского банкинга. Например, банкам придётся убрать комиссию за трансграничные платежи (те 3-4 процента, которые вы платите, используя долларовую карту за границей). Платежи по кредитным картам займут не 1-2 дня, а будут осуществляться моментально. В принципе, любая не моментальная транзакция с комиссиями будет под угрозой блокчейн-модернизации. Всё это – плохие финансовые новости для крупных банков по всему миру.
А ещё есть вопрос регулирования и безопасности. Криптовалюты наподобие биткоина долгое время существовали и работали не под контролем известных финансовых организаций. Без регулирования всегда открывается возможность мошенничества и общей нестабильности. Хакеры, влияющие на ICO, простые ошибки в тексте, вызывающие сильные потери в криптовалютах, и обвинения в отмыве денежных средств – всё это происходило на протяжении прошлого года. Хотя законы и правда уже в пути, нынешние угрозы безопасности заставят приостановиться все крупные финансовые организации. Пока что.
Так что то, что я говорю моей четверокласснице, я также скажу и своим друзьям, помешанным на биткоине: сделайте глубокий вдох и посмотрите на ситуацию свысока, не так уж и важно, на каких ценах сейчас торгуется биткоин. А вот что тем не менее действительно важно, так это технология, благодаря которой криптовалюты работают, способная изменить взгляды людей вроде Джейми Даймона на эту лимонадную стойку. Когда он наконец поймёт, что эту технологию не остановить, даже при том, что она уменьшит прибыль банков, – в этот момент мы увидим, как он и остальные банкиры нехотя признают мир криптовалют.
Маркус САКАМОТО – партнёр проекта блокчейн-приложения KPR8OS, эксперт по старым финансам и рынкам с более чем 25 годами опыта работы с ведущими инвестиционными банками и хедж-фондами Нью-Йорка, Гонконга и Токио, теперь изучает новый фронтир блокчейна, криптовалют и ICO