تتعاون السلطة النقدية في سنغافورة مع البنوك الدولية لإطلاق مبادرة الترميز

أعلنت هيئة النقد السنغافورية (MAS) عن مشروع Guardian، وهي مبادرة واسعة النطاق لترميز الأصول. ويهدف هذا المشروع الجديد، الذي يضم 17 مؤسسة مالية رئيسية، إلى تحفيز التبني المؤسسي للأصول الرقمية، وبالتالي تعزيز كفاءة الأسواق المالية وفتح فرص استثمارية جديدة.

توسيع مبادرات ترميز الأصول

في إطار مشروع Guardian ، أطلقت MAS خمسة مشاريع تجريبية إضافية في الصناعة، يستكشف كل منها جوانب مختلفة من ترميز الأصول ضمن سلسلة قيمة أسواق رأس المال. وتشمل هذه البرامج التجريبية مجموعة من الأنشطة، بما في ذلك الآليات الفعالة لتسعير وتنفيذ عمليات تداول الأصول الرقمية الثنائية، وإعداد تقارير ما بعد التجارة في الوقت الفعلي، والتحليلات.

ستقود المؤسسات المالية الرئيسية Citi وT. Rowe Price Associates وInc. وFidelity International الجهود المبذولة لاختبار العمليات المؤسسية لتداول الأصول الرقمية. سيقوم بنك BNY Mellon وبنك OCBC بتجربة حل دفع العملات الأجنبية عبر الحدود لإنشاء حلول دفع آمنة وقابلة للتشغيل البيني عبر شبكات مختلفة.

علاوة على ذلك، سيركز المشروع التجريبي لمجموعة Ant Group على حل إدارة الخزانة لتعزيز إدارة السيولة العالمية، والاستفادة من مركز الخزانة العالمي الخاص بها في سنغافورة. يقوم فرانكلين تمبلتون بالتحقيق في إصدار صندوق سوق نقدي رمزي من خلال هيكل شركة رأس المال المتغير (VCC)، باستخدام شبكات الأصول الرقمية.

ويتعاون جي بي مورغان وأبولو أيضًا لاستخدام الأصول الرقمية للاستثمار وإدارة المحافظ التقديرية والأصول البديلة، مع التركيز على إعادة التوازن الآلي والتخصيص على نطاق واسع.

بالإضافة إلى ذلك، تبدأ MAS مسار عمل أموال جديد ضمن Project Guardian، والذي يركز على الإصدار الأصلي لأموال VCC على شبكات الأصول الرقمية. تهدف هذه الخطوة إلى معالجة التحديات المختلفة في المجالات الضريبية والسياساتية والقانونية مع زيادة قنوات التوزيع لمديري الأصول.

إنشاء بنية تحتية رقمية عالمية للأسواق الرمزية

وتتخذ MAS خطوة أخرى إلى الأمام من خلال التعاون مع صانعي السياسات والمؤسسات المالية الدولية، بما في ذلك BNY Mellon وDBS وJP Morgan وMUFG، لتطوير بنية تحتية رقمية مفتوحة تسمى Global Layer One (GL1). تم تصميم هذه المبادرة لاستضافة الأصول والتطبيقات المالية المرمزة، مما يتيح إجراء معاملات سلسة عبر الحدود والتداول عبر مجمعات السيولة العالمية بما يتوافق مع المعايير التنظيمية.

وبالتزامن مع ذلك، تعمل MAS أيضًا على تطوير نموذج الشبكة المترابطة (INM)، وهو إطار لتبادل الأصول الرقمية عبر شبكات dent . ويسمح هذا النموذج المبتكر بإجراء المعاملات بين المؤسسات المالية دون الحاجة إلى شبكة مشتركة، مما يعزز المرونة التشغيلية والوصول إلى الأسواق.

كما انضم صندوق النقد الدولي إلى مجموعة صناع السياسات في مشروع جارديان، والتي تضم ممثلين من اليابان وسويسرا والمملكة المتحدة. وتجلب مشاركتهم منظورًا دوليًا للسياسات والقضايا القانونية المحيطة بالمنصات عبر الحدود واستقرار النظام النقدي الدولي.

سلط السيد ليونج سينج تشيونج، نائب المدير العام (الأسواق والتنمية) في MAS، الضوء على العروض التوضيحية الناجحة لبرامج الصناعة التجريبية لمشروع Project Guardian. ووفقا له، أظهر هؤلاء الطيارون أن الأصول المالية الرمزية مثل الدخل الثابت والعملات الأجنبية ومنتجات إدارة الأصول يمكن تداولها وتوزيعها وتسويتها بشكل فعال عبر الحدود.

وذكر أن إنشاء GL1 سيوفر العمود الفقري الرقمي التأسيسي لتوحيد الأسواق في ظل مبادئ الانفتاح وإمكانية الوصول. تدعو MAS صانعي السياسات والمؤسسات المالية الإضافية للمشاركة في مرحلة تصميم مبادرة GL1 والمساهمة في تطويرها.