freedmanclub.com
Стейблкойн — это криптовалюта, стоимость которой привязана к стабильному активу, в основном к фиатным валютам. Tether (USDT), USD Coin (USDC) и Binance USD (BUSD) — три самых популярных стейблкоина с комбинированной рыночной капитализацией. Стейблкойны позволяют проводить более быстрые, недорогие и безопасные транзакции без ограничений, связанных с традиционным банковским обслуживанием, таких как ограничения на основе местоположения и отсутствие финансовых услуг во время праздников.
По прогнозам, к 2023 году мировой рынок блокчейнов вырастет до 23,3 миллиарда долларов, что доказывает популярность криптовалют во всем мире.
Стейблкойны, как считается, один из типов криптовалюты, который институциональные инвесторы считают более надежным и менее волатильным, чем Ethereum и Bitcoin. В глазах «волков из Уолл-стрит» этот аргумент демонстрирует более значительный потенциал для безопасных инвестиций.
Но какой стабильной монетой стоит торговать? Как стейблкоин сравнивается с фиатными валютами? Ниже вы узнаете все о разнице между стейблкоинами и о том, в чем же они похожи между собой.
Что такое стейблкоин?
Стейблкоин — это криптовалюта, обеспеченная фиатной валютой, стоимость которой связана с другим классом активов, например, с золотом или фиатной валютой, для поддержания стабильной цены.
Согласно Harvard Business Review, «настоящие стейблкоины — это беспроцентные монеты, предназначенные для того, чтобы иметь стабильную стоимость по отношению к базовой валюте, скажем, 1 доллар США».
Хотя основные криптоактивы, такие как Bitcoin, полезны, потому что вам не нужно доверять посредническому учреждению, они очень чувствительны к колебаниям цен.
Стейблкойны устраняют этот недостаток, привязывая стоимость валюты к другому стабильному активу, в основном к фиатным валютам, таким как доллары или евро.
Во-вторых, эмитент монет имеет «резерв» с активами, которые гарантируют покупателям, что эмитент может выкупить находящиеся в обращении монеты.
Первый стейблкоин был создан в 2014 году и получил название Tether. Большинство других стейблкоинов моделируются по образцу Tether, при этом пользователи получают один токен за каждый доллар.
Теоретически пользователи могут получить обратно свою первоначальную валюту — доллары — по обменному курсу один к одному. Изначально люди использовали стейблкоины для покупки обычных криптовалют, таких как Bitcoin, поскольку многие биржи не имели доступа к банковскому обслуживанию.
Таким образом, стейблкоины были более надежным вариантом, поскольку они доступны 24/7 по всему миру и не требуют использования традиционных банковских каналов. Кроме того, перевод денег осуществляется за считанные секунды.
Что способствует росту стейблкоинов?
Использование смарт-контрактов приводит к появлению стейблкоина. В отличие от многих других валют, код смарт-контракта помогает уточнить соглашения контракта, чтобы упростить переводы, кредитование и выплату денег с ограниченным вмешательством человека.
Тем не менее основным фактором, способствующим популярности стейблкоинов, является их почти незначительная волатильность по сравнению с обычными криптовалютами. Кроме того, отраслевые партнерства также способствуют росту стейблкоинов.
Например, в рамках недавнего корпоративного шага Visa стала партнером Circle, маэстро блокчейнов, стоящих за USDC. Благодаря этому партнерству держатели корпоративных карт Circle могут тратить свои стейблкоины USDC у продавцов, которые принимают Visa.
Более того, Управление финансового контролера США Казначейства выпустило инструкции для банков по использованию стейблкоинов, таких как платежи USDC и публичные блокчейны, для банковской деятельности.
Таким образом, федеральные сберегательные ассоциации и банковские каналы теперь могут использовать блокчейн для монет, таких как USDC, точно так же, как переводы SWIFT или ACH.
Будущее для держателей стейблкоинов кажется светлым, поскольку валюта может предложить широко распространенный способ оплаты, позволяющий сократить расходы на обработку данных и международные переводы. Более того, банки также могут использовать стейблкоины, чтобы минимизировать угрозу цифровых проблем.
Также вероятно, что цифровые кошельки, такие как Cash App и Venmo, которые недавно уже позволили покупать криптовалюту, в будущем могут использовать стейблкоины, чтобы упростить одноранговые платежи.
Понимание USDT, USDC и BUSD
Хотя существуют десятки различных стейблкоинов, к трем наиболее распространенным относятся USDT, USDC и BUSD.
Что такое USDT?
USDT (Tether) — это стейблкоин, привязанный к доллару США по обменному курсу 1: 1. Таким образом, один доллар США равен одному доллару США. Покупатели могут тратить, переводить или торговать USDT, как если бы они использовали свою обычную фиатную валюту.
Первоначально USDT был создан для решения следующих проблем:
- Упростить переводы в национальной валюте
- Предложить более стабильную версию изменчивого Bitcoin
- Предоставьть пользователям метод проверки
Tether находится в центре внимания как третья по величине криптовалюта в мире. Хотя вокруг стабильности Tether на уровне 1 доллар есть несколько разногласий, по-прежнему есть много причин предпочесть монету обычной валюте, как обсуждается ниже.
Что такое USDC?
USDC — еще один стейблкоин, цена которого привязана к доллару США. Он был создан для ускорения времени перевода средств и снижения волатильности, связанной с Bitcoin и другими криптовалютами.
В качестве токена Ethereum USDC может храниться в кошельке, совместимом с блокчейном. Помимо облегчения переводов, USDC также позволяет пользователям получать более высокую доходность при кредитовании своих стейблкоинов через различные децентрализованные финансовые приложения.
Популярность монеты в долларах США значительно выросла за последние несколько лет, и в марте 2021 года через сеть Ethereum отправляется в среднем 2 миллиарда долларов в день.
Что такое BUSD?
Binance и Paxos основали BUSD, чтобы обеспечить транзакции с тремя важными качествами: скоростью, гибкостью и доступностью.
Проще говоря, Binance USD — это регулируемый стейблкоин, поддерживаемый фиатом, с той же стоимостью, что и доллар США. На каждый купленный вами доллар Binance есть один доллар в резерве. Поскольку цена доллара колеблется, стоимость стейблкоина также растет или падает.
Держатели BUSD могут обменять свои стейблкоины на доллары США и наоборот. Более того, Binance USD существует на трех блокчейнах: Binance Smart Chain, Ethereum и Binance Chain.
Следовательно, держатели BUSD могут обменивать стейблкоины между этими блокчейнами в соответствии со своими требованиями.
USDC против USDT против BUSD: различия
В этой таблице сравниваются различия между тремя стейблкоинами, на которые приходится большая часть рынка стейблкоинов.
Блокчейны
Одно из существенных различий между этими стейблкоинами — их блокчейны. Blockchain это система, которая регистрирует операции таким образом, что использует неизменную криптографическую подпись, чтобы устранить или свести к минимуму риска взлома или обмана системы.
Наличие разных блокчейнов дает множество преимуществ, таких как скорость и полезность транзакций. В то время как USDT работает только на одном блокчейне, USDC и BUSD имеют несколько вариантов блокчейна, что позволяет покупателям торговать и передавать между ними.
Стабильность
Хотя стейблкоины достигают своей ценовой стабильности за счет обеспечения покупки и продажи эталонного актива, они могут незначительно отклоняться от цены своего токена, а затем постепенно возвращаться к исходной стоимости. Стабильность USDT довольно надежна, поскольку стабильной монете удалось оставаться на уровне 1 доллара.
Точно так же Binance USD и USDC также стабильны на уровне 1 доллара.
Однако возникли разногласия вокруг заявления Tether о том, что у него достаточно долларовых резервов, в то время как экономисты и инвесторы подозревают, что это не так.
Эрик Розенгрен, президент и главный исполнительный директор Федерального резервного банка Бостона, обеспокоен тем, что «будущий кризис может легко спровоцировать, поскольку эти [стейблкоины] станут более важным сектором финансового рынка, если мы не начнем их регулировать и не будем следить за тем, чтобы гораздо более стабильная стабильность по сравнению с тем, что продается широкой публике как стейблкоин».
Но по сравнению с USDT, USDC и BUSD устойчивы и лишены противоречий.
Предложение и объем стабильной монеты
Объем стейблкоина относится к общему количеству происходящих сделок, в то время как «ликвидность» относится к количеству монет, доступных для торговли по установленной цене, которая в данном случае составляет 1 доллар. По мере увеличения объема обычно увеличивается и ликвидность.
Стейблкоин с большим объемом позволяет инвесторам торговать своими монетами.
https://embed.theblockcrypto.com/data/decentralized-finance/stablecoins/total-stablecoin-supply-daily/embed По состоянию на 30 августа 2021 года объем торгов по USDT составляет 75 миллиардов долларов, что выше, чем у двух других валют. Объем рынка USDC составляет 2,7 миллиарда, а объем рынка стейблкоина Binance USD — 5,8 миллиарда. Общее предложение стейблкоинов составляет около 116 млрд, среди них USDT остается крупнейшим стейблкоином по рыночной капитализации с общим объемом обращения. В то время как USDC имеет в обращении 27,37 млрд долларов США, а предложение BUSD — 12,25 млрд долларов США.
Преимущества USDT, USDC и BUSD
Несмотря на различия, стейблкоины обладают следующими преимуществами:
- Быстрые транзакции. Депозиты в бумажной валюте могут появиться на вашем банковском счете в течение от одного до четырех рабочих дней. В сегодняшнем быстро меняющемся мире это относительно медленно. Между тем, транзакции стейблкоинов происходят мгновенно.
- Доступность: обычные банковские каналы недоступны в выходные и праздничные дни. Но обмен стейблкоинов возможен 24/7 — в любой точке мира.
- Комиссия за транзакцию: за обычные транзакции взимается высокая комиссия, особенно за международные переводы денежных средств. Напротив, стейблкоины предлагают метод транзакций с низкой или бесплатной стоимостью.
- Стабильность: в отличие от других криптовалют, таких как Bitcoin или Dogecoin. цены на стейблкоины остаются стабильными на уровне активов, к которым они привязаны. Например, если стейблкоин привязан к евро, его цена останется такой же, как и у фиатной валюты.
- Прозрачность: большинство стейблкоинов довольно прозрачны, что позволяет пользователям видеть, что у эмитентов достаточно активов в резервах для их погашения. Например, Binance Coin ежемесячно проверяется Withum, известной бухгалтерской фирмой.
- Безопасность: технология блокчейн делает транзакции чрезвычайно безопасными, поэтому многие пользователи считают стейблкоины более безопасными, чем традиционные банковские каналы, которые подвержены взлому и злонамеренным атакам.
Использование стейблкоинов
Стейблкоины, такие как USDC, могут использоваться для нескольких целей, таких как хранение стоимости, доступ к доходности на рынке, обеспечиваемой блокчейном, и платежи. Вот несколько выгодных вариантов использования стейблкоинов.
Торговля криптопарами
Обычно в криптовалюте «трендовые пары» относятся к активам, которыми пользователи могут обменивать друг друга через биржу.
Эти пары позволяют покупателям сравнивать стоимость различных цифровых активов. Например, криптопара BTC / USDT сообщит вам, сколько USDT равно одному BTC.
Если у вас есть стейблкоины, такие как USDC и другие, и вы хотите ими торговать, вы можете проверить наличие пары на бирже. Например, если у вас есть USDC, вы можете торговать парой на бирже, такой как BUSD.
Протоколы DeFi для кредитования
DeFi относится к экосистеме, состоящей из финансовых приложений на основе блокчейнов, которые работают без центральной администрации или третьей стороны.
Поскольку в нем используется одноранговая модель, каждый может подключиться независимо от своего местоположения.
С помощью DeFi lending вы можете одолжить свои стейблкоины заемщику и получать проценты. Это приносит пользу как заемщикам, так и кредиторам, поскольку пользователи могут получать ссуды по гораздо более низким ставкам, чем если бы они использовали децентрализованные биржи. Между тем, долгосрочные инвесторы могут получать процентные ставки по монетам, которые они ссужают.
Какой стейблкоин выбрать?
Хотя у USDT более высокая рыночная капитализация и объем, большинство экономистов, что интересно, могут не считать его лучшим стейблкоином. Причина отсутствия доверия кроется в недостатках прозрачности и аудита USDT.
USDC и BUSD обладают большей прозрачностью, чем USDT. Более того, они сопоставимы с USDT с точки зрения обменного курса и блокчейна. Таким образом, USDT — лучший выбор для людей, которые предпочитают инвестировать в криптовалюту с более высоким объемом и ликвидностью, в то время как USDC и BUSD предпочтительнее, если вы цените прозрачность.
Суть
Составляя почти 93% рыночной капитализации стейблкоинов, USDC, USDT и BUSD, несомненно, являются идеальными вариантами для инвесторов, которые хотят попробовать себя на рынке стейблкоинов.
В связи с тем, что Visa сотрудничает с Circle, а поставщики привыкли к идее использования стейблкоинов, будущее этой криптовалюты выглядит обнадеживающим. Так что, если вы планируете вскочить на подножку, сейчас самое время сделать это.