من كونها واحدة من أكبر منصات التداول في ماليزيا إلى فقدان مصداقيتها، أصبحت Bybit على حافة الهاوية، وتواجه مشاكل قانونية. كانت بورصة العملات المشفرة ومديرها التنفيذي، بن تشو، موضوعًا لقضية إنفاذ من قبل هيئة الأوراق المالية الماليزية (SC) للعمل دون تسجيل قانوني.
وأوضحت اللجنة العليا أن "هذا القرار يأتي بعد مخاوف بشأن امتثال المنصة للمتطلبات التنظيمية المحلية وحماية مصالح المستثمرين".
وأضافت الهيئة التنظيمية، "إن تشغيل مؤشر DAX دون الحصول على تسجيل SC كمشغل سوق معترف به (RMO) يعد جريمة بموجب المادة 7 (1) من قانون أسواق وخدمات رأس المال لعام 2007."
أُمرت شركة Bybit بتعليق موقعها الإلكتروني وتطبيقات الهاتف المحمول وأي منصات رقمية أخرى في ماليزيا. وابتداءً من 11 ديسمبر، مُنحت المنظمة أربعة عشر يوم عمل لتنفيذ هذا الإجراء.
بالإضافة إلى ذلك، تم توجيه Bybit بوقف جميع الأنشطة الإعلانية الموجهة إلى المستثمرين الماليزيين وإنهاء مجموعة دعم Telegram للماليزيين.
كيف وصلت بايبيت إلى هنا؟
وفقًا للتقارير، تم إدراج Bybit وZhou في قائمة تنبيه المستثمرين التابعة للهيئة التنظيمية منذ يوليو 2021 بسبب نفس الانتهاك التنظيمي. ومع ذلك، وفقًا لهيئة تنظيم الأوراق المالية في ماليزيا، التزمت Bybit بإجراءات الإنفاذ وفقًا للتعليمات.
وقالت شركة Bybit، على قناتها الماليزية على التلغرام، للمستثمرين: "نحن ندرك أن هذا قد يسبب بعض الإزعاج [...] بمجرد حصولنا على التراخيص المناسبة، نتطلع إلى إعادة الاتصال بكم مرة أخرى في المستقبل".
#بايبيت #ماليزيا pic.twitter.com/deMltSxHKY
— 老江🌿 (@KangWeon) 18 ديسمبر 2024
Still, the SC reminded investors that Malaysian securities laws do not protect those who trade crypto on unregistered platforms and that they are at a higher risk of being victims of financial crimes.
The SC asserted, “This enforcement action underscores our commitment to safeguarding investors and maintaining a fair marketplace.”
Notably, in August, the Bybit exchange also departed France as a result of the country’s efforts to impede the acquisition of operating licenses for crypto companies. This was in anticipation of the European Union’s Markets in Crypto-Assets (MiCA).
Legalities in Malaysia on the crypto industry
Malaysia does not recognize crypto as legal tender. The Central Bank of Malaysia Act effectively excludes crypto from this status. The bank designates the ringgit as the country’s exclusive legal tender.
Although the Act does not explicitly prohibit crypto, it restricts the definition of legal tender to the ringgit. But, the Capital Markets and Services Order classifies crypto as securities. This classification provides them with a specific legal status within Malaysia’s financial regulatory framework.
The regulatory framework is further fortified by the Capital Markets and Services Order. This classifies specific digital currencies and tokens as securities. It places them under the jurisdiction of the Securities Commission [SC) Malaysia.
The SC imposes supplementary compliance obligations on crypto businesses, such as the acquisition of the requisite licenses to operate legally. Organizers of unregistered coin offerings may be subject to a sanction of up to 10 million Malaysian ringgit (approximately $2.5 million) or a maximum of 10 years in prison.
What about other crypto asset trading platforms in Malaysia?
Putting a hold on Bybit is not the last straw for crypto investors. BYDFi is one of the remaining crypto trading platforms that is widely recognized in Malaysia and provides a trading experience for Malaysian traders. It has the capacity to meet the requirements of traders who desire to trade crypto using the Malaysian Ringgit. However, it demands KYC requirements.
Phemex is also renowned in Malaysia for its no KYC policy, which is particularly appealing to merchants. This policy enables them to engage in cryptocurrency transactions without disclosing personal information. However, it does not provide Interest-earning products.
In addition, BingX is an alternative crypto exchange in Malaysia. It offers an innovative platform for Malaysian traders looking to enter the crypto industry. However, it is complex in derivatives trading.
Binance also makes it to the list as an option for Malaysian investors. It is especially for individuals seeking to diversify their crypto portfolio beyond conventional options due to its extensive selection of altcoins. But it also has regulatory Challenges
From Zero to Web3 Pro: Your 90-Day Career Launch Plan